Stock options variable accounting

Home Articles. Performance opções de ações em planos de ampla base. Nota do editor Você pode encontrar muitos mais artigos sobre a propriedade do empregado e desempenho corporativo no título da seção de artigos Conceitos de propriedade e pesquisa em nossa página inicial. Quase todas as opções de ações emitidas sob planos de opções de ações abrangentes são opções de ações não qualificadas NSOs ou estoque de incentivo Opções ISOs Esses planos se qualificam para a contabilidade de preço fixo, de modo que não aparecem na demonstração de resultados da empresa no momento em que são concedidos Alguns planos executivos, no entanto, utilizam opções baseadas no desempenho Esses planos prevêem que o titular da opção não Valor da opção, a menos que sejam satisfeitas as condições especificadas, tais como o preço da ação excedendo um certo valor acima do preço de concessão ou a empresa superando a indústria Os planos baseados em desempenho podem exigir contabilidade de plano variável, que exige que as empresas mostrem em sua demonstração de resultados um valor Determinado pelo cálculo da diferença entre o preço de concessão das opções e o valor de mercado actual do stock s , Multiplicado pela percentagem de opções adquiridas, ajustado pela despesa anterior acumulada registada Qualquer plano baseado no desempenho em que a data de medição a primeira data em que o número de acções eo preço de exercício são conhecidos ocorre após a data da concessão dispara variável . Este sucesso para os ganhos desencoraja a maioria das empresas de usar pelo menos alguns tipos de opções de desempenho em um plano amplo, mesmo que um argumento pode ser feito que os acionistas devem ser muito mais felizes com esta abordagem Enquanto os acionistas continuam em contabilidade feliz No entanto, as empresas também podem estar preocupadas com o fato de que anexar um critério de desempenho às opções pode ser inapropriado para os não executivos porque eles têm muito pouco controle sobre como ajudar as empresas a atingir os objetivos. Claro, eles não têm mais Sobre se os aumentos de preço da ação da empresa acima do preço de concessão, mas a camadas de condições pode fazer o Os planos para planos baseados em desempenho contestam que o fornecimento de metas específicas pode ajudar a concentrar o interesse dos funcionários em objetivos específicos da empresa, enquanto os funcionários podem muitas vezes se beneficiar de opções simplesmente porque a indústria ou o mercado amplo se dão bem. Se estes ou outros argumentos são persuasivos, vários tipos de opções de desempenho podem ser considerados. Os planos descritos aqui não são as únicas opções que as empresas podem impor a todos os tipos de critérios de desempenho e opções Termos Seja qual for a escolha feita, no entanto, deve-se ter cuidado para que ela possa ser prontamente compreendida pelos empregados, que tenha uma chance real de entregar valor significativo, que se enquadre na cultura da empresa e que não cause recrutamento ou retenção Problemas. Plantas que permitem plano fixo Accounting. Performance Grants. In o mais simples dos planos, a empresa concede opções apenas sobre a ach Boeing anunciou um tal plano há alguns anos. Performance Accelerated Vesting. These planos conceder opções como de costume, e têm um calendário de vesting normal No entanto, se metas específicas são cumpridas, vesting acelera Por exemplo, um plano de aquisição de 25 por ano resultaria em 75 anos após três anos, mas a aquisição poderia ser acelerada para 100 se as metas de receita forem atingidas. Esses planos normalmente recebem contabilidade de plano fixo, desde que o cronograma de aquisição de base não exceda Ou seja, se for o único tipo de plano, o que seria indiscutivelmente normal no setor. Opções de preços preferenciais. Essas opções são concedidas a um preço de exercício, o preço pelo qual as ações podem ser exercidas, que exceda a taxa atual Preço, para que eles tenham um valor, as ações devem aumentar pelo menos para esse preço-alvo mais alto. As empresas devem, no entanto, dar aos detentores de opções o direito de exercer suas opções Por exemplo, o preço atual na concessão pode ser 10 eo preço de exercício pode ser 15. Se as ações forem para 14 quando totalmente investido, o titular da opção teria que ser capaz de exercer a opção de comprar a 14 partes para 15.Plans que exigem o plano variável Accounting. Price-Vested Options. With estes planos, as opções são concedidas ao preço atual, mas o proprietário só ganha quando as ações atingem um preço mais alto designado Um plano pode fornecer que alguns dos Opções serão adquiridas a um preço, enquanto outras irão adquirir a um preço mais elevado. Opções de Vencimento de Performa. Estas opções estão ligadas a objetivos individuais, de grupo ou corporativos específicos. Que alguma outra medida do que o preço das ações fornece o gatilho, como receitas, lucros ou retorno sobre o investimento. Opções indexadas. Porque as opções podem ter valor, mesmo em uma empresa que underpreforms sua indústria, opções indexadas fornecem que o pric objetivo Por exemplo, para as opções concedidas em 30, se o índice de preços das ações de pares subir 50, as ações poderiam ser exercidas em 45 Portanto, apenas o desempenho da empresa de Acima de 45 seria fornecer valor Alternativamente, no entanto, se o preço da ação desce por menos do que o índice, os detentores poderiam obter valor, mesmo que o preço das ações tenha diminuído. Stay Informed. Understanding as novas regras contábeis para opções de ações e outros prêmios. Lawyers, Profissionais de impostos e outros executivos envolvidos na concessão de prêmios baseados em ações para os funcionários devem ter uma compreensão básica das novas regras contábeis estabelecidas na Declaração de Normas Contábeis Financeiras No. 123 R FAS 123 R A compreensão das regras é fundamental para avaliar suas Impacto sobre subsídios correntes e desenvolvimento de estratégias para subsídios futuros. A discussão a seguir fornece uma visão geral. REGRAS CONTABILÍSTICAS. Antes de descrever as novas regras, Entender as antigas regras contábeis Geralmente, sob as regras velhas a serem obsoletas, existem duas maneiras de fazer as opções de ações de despesa 1 contabilidade de valor intrínseco sob o Parecer do Conselho de Princípios Contábeis No 25 e 2 contabilidade de valor justo sob FASB Statement 123 FAS 123. As opções de ações ordinárias que são adquiridas ao longo de um período de tempo são tipicamente sujeitas a contabilização de valor intrínseco fixo. Na contabilidade de valor intrínseco fixo, o spread de uma opção de compra de ações ou seja, o valor pelo qual o valor justo de mercado da ação no momento da concessão excede O preço de exercício deve ser gasto durante o período de aquisição da opção de compra de ações. Se o spread for zero, nenhuma despesa precisa ser reconhecida. É assim que as empresas emitem opções sem repassá-las - concedendo as opções ao valor de mercado justo. Por exemplo, se a opção se basear unicamente no destinatário da opção de atingir determinados objetivos de desempenho, a opção é Sujeito à contabilidade de valor intrínseco variável De acordo com a contabilidade variável, qualquer valorização do estoque subjacente à opção é geralmente gasto em uma base periódica para a vida da opção, ou seja, até a opção é exercida ou expira O efeito da contabilidade variável é que os aumentos no valor Do estoque subjacente a uma opção pode resultar em encargos contábeis dramáticos para os lucros da empresa. Por esse motivo, as empresas geralmente não concedem opções de ações ou outros prêmios que desencadeiam contabilidade variável. Finalmente, de acordo com a contabilização do valor justo, o valor justo de uma opção de compra de ações No momento da concessão é gasto durante o período de aquisição da opção O valor justo é determinado usando um modelo de precificação de opções, como Black-Scholes. NEW REGRAS CONTABILÍSTICAS. Geralmente, as empresas públicas devem cumprir com a FAS 123 R, o mais tardar, Ano fiscal que começa após 15 de junho de 2005 As empresas privadas devem cumprir o mais tardar em seu primeiro ano fiscal que começa após 15 de dezembro de 2005 Assim, qualquer co A empresa que opera em um ano fiscal do calendário deve implementar FAS 123 R durante o primeiro trimestre de 2006. O primeiro passo na aplicação das novas regras é determinar se um prêmio é um prêmio de equidade ou um prêmio de responsabilidade Um prêmio é um prêmio de capital se o Assim, as opções de compra de ações e as ações restritas são ambas as ações. Os direitos de valorização de ações que são liquidados em ações também são prêmios de ações. Uma vez que um prêmio é determinado como um prêmio de capital, o próximo passo é Determinar se o prêmio é um prêmio de valor total ou uma concessão de valorização Um exemplo de um prêmio de valor integral de capital é restrito estoque Exemplos de prêmios de valorização incluem opções de ações e direitos de valorização de ações. No caso de um prêmio de valor total do capital concedido A um empregado, as novas regras contábeis exigem que uma empresa reconheça um custo de remuneração com base no valor de mercado do estoque subjacente à premiação na data da concessão, deduzido o montante eventualmente pago pela r Ecipient do prêmio Este custo é amortizado durante o período de serviço, que é tipicamente o período de atribuição de prêmio. No caso de um prêmio de equidade de apreciação concedido a um empregado, as novas regras contábeis exigem uma empresa para reconhecer um custo de compensação igual ao Valor justo do prêmio na data de concessão Este custo também é tipicamente amortizado durante o período de aquisição do prêmio O valor justo de um prêmio é determinado usando um modelo de precificação Modelos permitidos incluem o modelo Black-Scholes e um modelo de rede FASB não Não expressar preferência por um modelo de precificação específico. Independentemente do modelo de precificação utilizado, o modelo deve incluir os seguintes inputs: 1 preço atual da ação, 2 prazo esperado da opção, 3 volatilidade esperada da ação, 4 risco livre Taxas de juros, 5 os dividendos esperados sobre o estoque e 6 o preço de exercício da opção. Se os termos de um prêmio baseado em ações exigem sua liquidação em dinheiro, e não em estoque, o prêmio é chamado Um prêmio de responsabilidade Por exemplo, direitos de valorização de ações que são liquidados em dinheiro são prêmios de responsabilidade Os prêmios de ações podem ser reclassificados como prêmios de responsabilidade se houver um padrão de liquidação do prêmio de capital em dinheiro. O tratamento contábil oferecido prêmios de responsabilidade é muito semelhante ao Exceto por uma diferença importante Essa diferença é que o valor da premiação é remensurado no final de cada período de relatório até que o prêmio seja liquidado. Em outras palavras, os prêmios de responsabilidade estão sujeitos a uma contabilidade variável. Assim, com relação a Um prêmio de responsabilidade de valor total, o custo de compensação é baseado no valor de mercado do estoque subjacente ao prêmio na data de concessão, menos o montante se qualquer pago pelo destinatário do prêmio Este custo de compensação é remensurado cada Ou seja liquidado de outra forma Com relação a uma concessão de responsabilidade de avaliação, o custo de compensação é determinado usando um modelo de precificação e é remedido cada reporti Ng período até que o prêmio seja exercido ou de outra forma liquidada. As novas regras diferenciam entre prêmios que ganham com base no serviço, desempenho e condições de mercado Uma condição de serviço refere-se a um funcionário que presta serviços para o seu empregador Uma condição de desempenho refere - Do empregador Uma condição de mercado se relaciona com a obtenção de um preço de ação específico ou algum nível de valor intrínseco. No caso de um prêmio que se baseia em condições de serviço ou desempenho, a despesa contábil é revertida se o prêmio for perdido. Assim, se Um empregado termina antes de sua opção de serviço-baseada veste ou se a condição de desempenho estabelecida na opção não for satisfeita, a carga de contabilidade seria invertida Por outro lado, se vesting está sujeito a uma condição de mercado, geralmente não há reversão de Encargos contabilísticos a menos que o beneficiário termine o emprego antes do final do período de medição do desempenho. Se uma empresa modifica um awa Rd, deve reconhecer como custo de compensação qualquer aumento no justo valor da adjudicação na data de modificação sobre o justo valor da adjudicação imediatamente antes da alteração. Na medida em que a adjudicação for atribuída, este custo de compensação é reconhecido na A modificação é qualquer alteração nos termos ou condições de uma adjudicação, incluindo alterações na quantidade, preço de exercício, aquisição, transferibilidade ou condições de liquidação. Geralmente, uma empresa privada deve calcular os encargos contábeis sob as novas regras, conforme descrito acima. No entanto, existem algumas diferenças importantes para as empresas privadas Primeiro, se não for possível para uma empresa privada para estimar a volatilidade do seu estoque ao usar um modelo de preço de opção , Ele geralmente deve usar a volatilidade histórica de um índice de indústria apropriado O índice deve ser divulgado Em segundo lugar, no que diz respeito à responsabilidade awa As empresas privadas têm a opção de valorizar esses prêmios de acordo com as novas regras descritas acima ou usando o valor intrínseco do prêmio. DISCUSSÃO DE ALGUNS ARRANJOS DE AÇÕES. Opções Padrão de Ações. Nas novas regras, o valor justo de uma opção de ações será mensurado em A data de concessão usando um modelo de precificação de opções e esse valor será reconhecido como uma despesa de remuneração durante o período de aquisição Se a opção for rateada, por exemplo, 25% a cada ano com base no serviço do acionista com o emissor, o emissor terá a opção de amortizar o Se o método linear for utilizado, a despesa de remuneração de uma opção de 4 anos com valor nominal avaliado em 20.000 será, em geral, 5.000 no ano 1, 5.000 No ano 2, 5.000 no ano 3 e 5.000 no ano 4 Se o método de competência for utilizado, cada ano do período de aquisição deve ser tratado como um prêmio separado e a despesa contábil é carregada na frente. A opção de opção de compra pode parecer algo assim 10.000 no ano 1, 6.000 no ano 2, 3.000 no ano 3 e 1.000 no ano 4 As opções do Cliff-vested devem usar o método linear. Opções de ações baseadas no desempenho. As opções de compra de ações que são adquiridas com base apenas em condições de desempenho estão sujeitas a uma contabilidade variável De acordo com as novas regras, tais opções baseadas em desempenho não estão sujeitas a contabilidade variável Em vez disso, a despesa contábil dessas opções é basicamente medida da mesma forma que o estoque padrão Opções De acordo com muitos, as condições de desempenho melhor alinham os interesses dos funcionários com os interesses dos acionistas da empresa. Portanto, provavelmente veremos um aumento na concessão de opções de ações baseadas no desempenho. Direitos de Apreciação de Aço. Sujeito a contabilidade variável Por esta razão, poucas empresas usam SARs. Sob as novas regras, a despesa contábil de um SAR liquidado em estoque é geralmente medida na mesma m Como as opções de compra de ações são muito semelhantes economicamente às opções de compra de ações e as empresas usam menos ações ao estabelecer SARs em contraste com opções, as empresas podem passar de opções de ações para SARs de ações SARs também Permitir que os participantes adquiram ações sem ter que pagar um preço de exercício ou uma comissão de corretagem SARs liquidados em dinheiro, no entanto, estão sujeitos a uma contabilidade variável Portanto, não é provável que ver um aumento na concessão de SARs liquidada em dinheiro. Sob as novas regras, as empresas que patrocinam ESPPs devem registrar uma carga contábil a menos que seu ESPP atenda a certos critérios estreitamente estabelecidos, incluindo que o ESPP deve Não oferecer um desconto de mais de 5 por cento e não deve incorporar uma disposição look-back Porque a maioria dos ESPPs não satisfazem este critério, comp Os administradores terão de decidir se devem alterar os seus ESPPs ou assumir um encargo contabilístico. O encargo contabilístico será determinado utilizando um modelo de precificação de opções e acrescido durante o período de compra. Normas de reporte para planos de compensação de empregados com base em ações. Esses planos incluem todos os acordos pelos quais os funcionários recebem ações de ações ou outros instrumentos de capital próprio do empregador ou o empregador incorre em passivos com empregados em valores baseados no preço da ação do empregador. Planos, opções de compra de ações, ações restritas e direitos de valorização de ações. Esta Declaração também se aplica a transações em que uma entidade emite seus instrumentos de capital para adquirir bens ou serviços de não-empregados Essas transações devem ser contabilizadas com base no valor justo da contraprestação recebida ou Justo valor dos instrumentos de capital próprio emitidos, consoante o que Mensurável. Contagem para Prêmios de Remuneração Baseada em Ações para Empregados. Esta Declaração define um método baseado no valor justo para contabilizar uma opção de compra de ações para empregados ou instrumento de capital próprio semelhante e incentiva todas as entidades a adotar esse método de contabilização de todos os planos de remuneração de empregados No entanto, também permite que uma entidade continue a mensurar o custo de compensação para esses planos usando o método de contabilização baseado no valor intrínseco prescrito pela APB Parecer nº 25, Contabilização de Ações Emitidas a Empregados O método baseado no valor justo é preferível ao método Opinião 25 Com o objetivo de justificar uma mudança de princípio contábil de acordo com o Parecer nº 20 da APB, Mudanças Contábeis As entidades que optarem por permanecer com a contabilidade em Opinião 25 devem fazer divulgações pró-forma do lucro líquido e, se apresentado, lucro por ação, De contabilidade definida nesta Declaração. De acordo com o método baseado no valor justo, o custo de Na data da outorga com base no valor da premiação e é reconhecido ao longo do período de serviço, que normalmente é o período de aquisição de direitos. De acordo com o método de valor intrínseco, o custo de compensação é o excesso, se houver, do preço de mercado cotado da ação Data de concessão ou outra data de mensuração acima do valor que um empregado deve pagar para adquirir o estoque A maioria dos planos de opção de ações fixos - o tipo mais comum de plano de remuneração de ações - não tem valor intrínseco na data da concessão Os custos de compensação são reconhecidos para outros tipos de planos de remuneração baseados em ações, conforme o Parecer 25, incluindo planos com características variáveis, geralmente baseadas em desempenho. Recompensas de remuneração de ações devem ser liquidadas pela emissão de instrumentos patrimoniais. Utilizando um modelo de precificação de opções que leve em conta o preço das ações na data da outorga, o preço de exercício, a expectativa de vida da opção, a volatilidade do preço subjacente K e os dividendos esperados nela e a taxa de juros livre de risco ao longo da vida esperada da opção As entidades não públicas podem excluir o fator de volatilidade na estimativa do valor de suas opções de ações, o que resulta em mensuração pelo valor mínimo. Uma opção estimada na data da concessão não é posteriormente ajustada para as alterações no preço da acção subjacente ou a sua volatilidade, a duração da opção, os dividendos sobre as acções ou a taxa de juro sem risco. As ações não-vencidas normalmente designadas como ações restritas concedidas a um empregado são mensuradas ao preço de mercado de uma ação de uma ação não restrita na data de concessão, a menos que uma restrição seja imposta depois que o empregado tiver um direito adquirido a ela, caso em que o valor justo É estimado tendo essa restrição em conta. Planos de compra de ações Employee. Um empregado plano de compra de ações que permite aos funcionários comprar ações com desconto de preço de mercado não é compensatório Se satisfaz três condições, o desconto é relativamente pequeno, 5% ou menos satisfaz automaticamente essa condição, embora em alguns casos um desconto maior também possa ser justificado como não compensatório, b substancialmente todos os funcionários em tempo integral podem participar de forma equitativa e c O plano não incorpora recursos de opção como permitir que o empregado compre o estoque com um desconto fixo do menor do preço de mercado na data da concessão ou da data de compra. Prêmios de Compensação de Aço Exigidos para Serem Liquidados Pagando Dinheiro. Os planos exigem que um empregador pague a um empregado, por demanda ou em uma data especificada, um montante em dinheiro determinado pelo aumento no preço da ação do empregador a partir de um nível especificado A entidade deve mensurar o custo de compensação por essa adjudicação no valor das alterações No preço das ações nos períodos em que as mudanças ocorrem. Esta Declaração exige que as demonstrações financeiras de um empregador incluam certas divulgações sobre Independentemente do método usado para contabilizá-los. Os valores pró-forma que devem ser divulgados por um empregador que continua a aplicar as disposições contábeis da Opinião 25 refletirão a diferença entre o custo de compensação, se houver, O lucro líquido eo custo relacionado medido pelo método baseado no valor justo definido nesta Demonstração, incluindo os efeitos fiscais, se houver, que teriam sido reconhecidos na demonstração do resultado se o método baseado no valor justo tivesse sido usado Os valores pro forma requeridos não serão Refletem quaisquer outros ajustes no lucro líquido informado ou, se apresentados, lucro por ação. Data Efetiva e Transição. As exigências contábeis desta Declaração são efetivas para transações realizadas em exercícios fiscais iniciados após 15 de dezembro de 1995, embora possam ser adotadas Os requisitos de divulgação desta Demonstração estão em vigor para as demonstrações financeiras dos exercícios fiscais iniciados após 15 de dezembro de 2009, 1995 ou para um exercício anterior para o qual esta Declaração é inicialmente adotada para reconhecer o custo de compensação As divulgações pró-forma exigidas para as entidades que optarem por continuar a mensurar o custo de remuneração usando Opinião 25 devem incluir os efeitos de todos os prêmios concedidos em exercícios fiscais iniciados após 15 de dezembro de 1994 As divulgações pró-forma referentes aos prêmios concedidos no primeiro ano fiscal que começa após 15 de dezembro de 1994 não precisam ser incluídas nas demonstrações financeiras desse exercício, mas devem ser apresentadas posteriormente sempre que as demonstrações financeiras desse exercício forem apresentadas para fins comparativos Com demonstrações financeiras para um ano fiscal posterior. BIBLIOTECA DE REFERÊNCIA.