Indicadores técnicos na negociação

Quatro indicadores de negociação altamente eficazes Todos os comerciantes devem saber Resumo do artigo: Quando sua aventura de negociação forex começa, seu site provavelmente será encontrado com um enxame de diferentes métodos de negociação. No entanto, a maioria das oportunidades comerciais podem ser facilmente identificadas com apenas um dos quatro indicadores gráficos. Uma vez que você sabe como usar o indicador Muding Average, RSI, Stochastic, amp MACD, yourquoll esteja bem no seu caminho para executar seu plano de negociação, como um profissional. A Yoursquoll também possui uma ferramenta de reforço livre, de modo que yourquoll saiba como identificar negócios usando esses indicadores todos os dias. Os comerciantes tendem a complicar as coisas quando eles começaram a sair neste mercado emocionante. Este fato é infeliz, mas inegavelmente verdadeiro. Os comerciantes geralmente sentem que uma estratégia de negociação complexa com muitas partes móveis deve ser melhor quando eles devem se concentrar em manter as coisas tão simples quanto possível. Os benefícios de uma estratégia simples À medida que um comerciante progride ao longo dos anos, eles muitas vezes chegam à revelação de que o sistema com o mais alto nível de simplicidade é muitas vezes o melhor. Negociar com uma estratégia simples permite reações rápidas e menos estresse. Se você estiver apenas começando, você deve procurar as estratégias mais eficazes e simples para identificar negócios e manter essa abordagem. Uma maneira de simplificar sua negociação é através de um plano de negociação que inclui indicadores de gráfico e algumas regras sobre como você deve usar esses indicadores. De acordo com a ideia de que o simples é o melhor, existem quatro indicadores fáceis que você deve se familiarizar com o uso de um ou dois de cada vez para identificar pontos de entrada e saída de negociação. Uma vez que você está negociando uma conta ao vivo, um plano simples com regras simples será o seu melhor aliado. As ferramentas em seu serviço para diferentes ambientes de mercado Porque existem muitos fatores fundamentais ao determinar o valor de uma moeda em relação a outra moeda, muitos comerciantes optam por olhar os gráficos como uma maneira simplificada de identificar oportunidades de negociação. Ao olhar para as paradas, a sua opinião diz respeito a dois ambientes de mercado comuns. Os dois ambientes são mercados variados com um forte nível de suporte e resistência, ou piso e teto que o preço não está sendo interrompido ou um mercado de tendências onde o preço está se movendo cada vez mais alto ou mais. O uso da Análise Técnica permite que você, como comerciante, identifique ambientes de alcance ou tendência de faixa e, em seguida, encontre entradas ou saídas de maior probabilidade com base em suas leituras. Ler os indicadores é tão simples quanto colocá-los no gráfico. Saber como usar um ou mais dos quatro indicadores, como variação do índice de força relativa (RSI), estocástica lenta e variação média móvel (MACD), fornecerá um método simples para identificar as oportunidades de negociação. Negociação com médias móveis As médias móveis tornam mais fácil para os comerciantes localizar oportunidades comerciais na direção da tendência geral. Quando o mercado está em tendência, você pode usar a média móvel ou as médias móveis múltiplas para identificar a tendência eo momento certo para comprar ou vender. A média móvel é uma linha plotada que simplesmente mede o preço médio de um par de moedas ao longo de um período de tempo específico, como os últimos 200 dias ou ano de ação de preços para entender a direção geral. Yoursquoll percebeu que uma idéia comercial foi gerada acima apenas com a adição de algumas médias móveis ao gráfico. Identificar oportunidades comerciais com médias móveis permite que você veja e troque de impulso entrando quando o par de moedas se move na direção da média móvel e saia quando começa a se mover oposta. Negociação com RSI O índice de força relativa ou RSI é um oscilador simples e útil em sua aplicação. Os osciladores, como o RSI, ajudam você a determinar quando uma moeda é sobrecompra ou sobrevenda, então é provável uma inversão. Para aqueles que gostam de lsquobuy baixo e vender highrsquo, o RSI pode ser o indicador certo para você. O RSI pode ser usado igualmente bem em mercados de tendências ou de alcance para localizar melhores preços de entrada e saída. Quando os mercados não têm uma direção clara e estão variando, você pode comprar ou comprar sinais como você vê acima. Quando os mercados estão tendendo, você só quer entrar na direção da tendência quando o indicador está se recuperando de extremos (destacado acima). Como o RSI é um oscilador, ele é plotado com valores entre 0 e 100. O valor de 100 é considerado sobrecompração e uma reversão para a desvantagem é provável enquanto o valor de 0 é considerado sobrevendido e uma reversão para o lado positivo é comum. Se uma tendência de alta foi descoberta, você gostaria de identificar a reversão de RSI a partir de leituras abaixo de 30 ou sobrevenda antes de entrar de volta na direção da tendência. Negociação com Stochastics Slow Stochastics é um oscilador como o RSI que pode ajudá-lo a localizar ambientes de sobrecompra ou sobrevenda, provavelmente fazendo uma inversão de preço. O aspecto único do indicador estocástico são as duas linhas, K e D para sinalizar nossa entrada. Como o oscilador tem as mesmas leituras de sobrecompra ou sobrevenda, você simplesmente procura a linha K para cruzar acima da linha D através do nível 20 para identificar um sólido sinal de compra na direção da tendência. Negociando com a divergência do amplificador de convergência média móvel (MACD) Às vezes conhecido como o rei dos osciladores, o MACD pode ser usado bem em mercados de tendências ou de alcance devido ao uso de médias móveis proporcionando uma exibição visual de mudanças de impulso. Depois que você identificou o ambiente de mercado como variável ou comercial, existem duas coisas que você deseja procurar para obter sinais desse indicador. Primeiro, você deseja reconhecer as linhas em relação à linha zero que identificam um viés para cima ou para baixo do par de moedas. Em segundo lugar, você deseja identificar um cruzamento ou cruzar abaixo da linha MACD (Vermelho) para a linha de sinal (Azul) para um comércio de compra ou venda, respectivamente. Como todos os indicadores, o MACD é melhor acoplado com uma tendência identificada ou mercado vinculado à faixa. Uma vez que você identificou a tendência, é melhor tomar cruzamentos da linha MACD na direção da tendência. Quando o seu conteúdo entrou no comércio, você pode definir paradas abaixo do preço recente extremo antes do crossover, e definir um limite de comércio no dobro do valor que você precisa para arriscar. --- Escrito por Tyler Yell, Instrutor de Negociação Para ser adicionado à lista de distribuição de e-mail da Tylerrsquos, clique aqui. Oscilador Estocástico Oscilador. Introdução Desenvolvido por George C. Lane no final da década de 1950, o Oscilador Estocástico é um indicador de impulso que mostra A localização do próximo relativo ao intervalo alto-baixo durante uma série de períodos determinados. De acordo com uma entrevista com Lane, o Oscilador Estocástico não segue o preço, não acompanha o volume ou algo assim. Isso segue a velocidade ou o impulso do preço. Como regra, o momento muda de direção antes do preço. Como tal, as divergências de alta e baixa no Oscilador Estocástico podem ser usadas para anunciar reversões. Este foi o primeiro e mais importante sinal que Lane identificou. Lane também usou este oscilador para identificar configurações de touro e urso para antecipar uma reversão futura. Como o Oscilador Estocástico está vinculado à faixa, também é útil para identificar níveis de sobrecompra e sobrevenda. Cálculo A configuração padrão para o oscilador estocástico é de 14 períodos, que podem ser dias, semanas, meses ou um prazo intradiário. Um K de 14 períodos usaria o fechamento mais recente, o maior alto nos últimos 14 períodos e o menor baixo nos últimos 14 períodos. D é uma média móvel simples de 3 dias de K. Esta linha é plotada ao lado de K para atuar como uma linha de sinal ou gatilho. Interpretação O Oscilador Estocástico mede o nível do próximo relativo ao intervalo alto-baixo durante um determinado período de tempo. Suponha que o valor mais alto seja igual a 110, o menor baixo é igual a 100 e o próximo é igual a 108. O intervalo alto-baixo é 10, que é o denominador na fórmula K. O fechamento menos o mínimo mais baixo é igual a 8, que é o numerador. 8 dividido por 10 equivale a .80 ou 80. Multiplique esse número por 100 para encontrar K K seria igual a 30 se o fechamento fosse a 103 (.30 x 100). O Oscilador Estocástico está acima de 50 quando o fechamento está na metade superior do intervalo e abaixo de 50 quando o fechamento está na metade inferior. As leituras baixas (abaixo de 20) indicam que o preço está perto da sua baixa durante o período de tempo determinado. Leituras elevadas (acima de 80) indicam que o preço está perto da sua alta durante o período de tempo determinado. O exemplo da IBM acima mostra três intervalos de 14 dias (áreas amarelas) com o preço de fechamento no final do período (linha pontilhada). O Oscilador Estocástico é igual a 91 quando o fechamento estava no topo do intervalo. O Oscilador Estocástico é igual a 15 quando o fechamento estava perto do final do intervalo. O fechamento é igual a 57 quando o fechamento estava no meio do alcance. Rápido, lento ou completo Existem três versões do oscilador estocástico disponíveis no SharpCharts. O Fast Stochastic Oscillator baseia-se nas fórmulas originais de George Lane039s para K e D. K na versão rápida que parece bastante agitada. D é o SMA de 3 dias de K. Na verdade, Lane usou D para gerar sinais de compra ou venda com base em divergências de alta e baixa. Lane afirma que uma divergência D é o único sinal que fará com que você compre ou venda. Como D no Oscilador Estocástico Rápido é usado para sinais, o Oscilador Estocástico Lento foi introduzido para refletir essa ênfase. O Oscilador Estocástico Lento suaviza K com um SMA de 3 dias, que é exatamente o que D está no Oscilador Estocástico Rápido. Observe que K no Oscilador Estocástico Lento é igual a D no Oscilador Estocástico Rápido (gráfico 2). Oscilador Stochastic Rápido: Fast KK cálculo básico Fast D SMA de 3 períodos de Fast K Slow Stochastic Oscillator: Slow K Fast K suavizado com SMA de 3 períodos Slow D 3-período SMA de Slow K O Full Oscilator Estocástico é uma versão totalmente customizável de O Oscilador Estocástico Lento. Os usuários podem definir o período de look-back, o número de períodos para retardar K e o número de períodos para a média móvel de D. Os parâmetros padrão foram usados ​​nestes exemplos: Oscilador Estocástico Rápido (14,3), Oscilador Estocástico Lento (14,3) e Oscilador Estocástico Completo (14,3,3). Oscilador Estocástico Completo: Full K Fast K alisado com SMA X-SMA de período X SMA de tempo completo K Sobrecompra Oversold Como um oscilador unido. O Oscilador Estocástico facilita a identificação dos níveis de sobrecompra e sobrevenda. O oscilador varia de zero a cem. Independentemente da rapidez com que uma segurança avança ou diminua, o oscilador estocástico flutuará sempre dentro desse intervalo. As configurações tradicionais usam 80 como o limite de sobrecompra e 20 como o limite de sobrevenda. Esses níveis podem ser ajustados para atender às necessidades analíticas e características de segurança. As leituras acima de 80 para o oscilador estocástico de 20 dias indicariam que a segurança subjacente estava sendo negociada perto do topo de seu intervalo alto-baixo de 20 dias. As leituras abaixo de 20 ocorrem quando uma segurança está sendo negociada na parte inferior do seu alcance alto-baixo. Antes de examinar alguns exemplos de gráficos, é importante notar que as leituras de sobrecompra não são necessariamente baixas. Os valores mobiliários podem tornar-se sobrecompra e permanecerem sobrecomprados durante uma forte tendência de alta. Os níveis de fechamento consistentemente próximos do topo do intervalo indicam uma pressão de compra sustentada. Em uma veia similar, as leituras de sobrevenda não são necessariamente otimistas. Os valores mobiliários também podem se sobreviver e permanecer sobrevendido durante uma forte tendência de baixa. Os níveis de fechamento consistentemente próximos ao final do intervalo indicam pressão de venda sustentada. É, portanto, importante identificar a maior tendência e o comércio na direção dessa tendência. Procure leituras ocasionais de sobrevenda em uma tendência de alta e ignore as leituras freqüentes de sobrecompra. Da mesma forma, procure leituras ocasionais de sobrecompra em uma forte tendência de baixa e ignore as leituras de sobrevoo frequentes. O Gráfico 3 mostra Yahoo (YHOO) com o Oscilador Estocástico Completo (20,5,5). Um período de retrocesso mais longo (20 dias versus 14) e médias móveis mais longas para suavização (5 versus 3) produzem um oscilador menos sensível com menos sinais. O Yahoo estava entre 14 e 18 de julho de 2009 até abril de 2010. Tais intervalos de negociação são adequados para o Oscilador Estocástico. Os mergulhos abaixo de 20 alertam sobre condições de sobrevenda que poderiam antecipar um salto. Os movimentos acima de 80 alertam sobre condições de sobrecompra que poderiam anunciar um declínio. Observe como o oscilador pode mover-se acima de 80 e permanecer acima de 80 (destaques alaranjados). Da mesma forma, o oscilador moveu-se abaixo de 20 e às vezes permaneceu abaixo de 20. O indicador é sobrecompra e forte quando acima de 80. Um movimento subsequente abaixo de 80 é necessário para sinalizar algum tipo de reversão ou falha na resistência (linhas pontilhadas vermelhas). Por outro lado, o oscilador é sobrevendido e fraco quando abaixo de 20. Um movimento acima de 20 é necessário para mostrar uma recuperação real e teste de suporte bem-sucedido (linhas pontilhadas verdes). O gráfico 4 mostra Crown Castle (CCI) com uma quebra em julho para iniciar uma tendência de alta. O Oscilador Estocástico Completo (20,5,5) foi usado para identificar leituras de sobrevoo. As leituras de sobrecompra foram ignoradas porque a maior tendência foi aumentada. Negociar na direção da maior tendência melhora as chances. O Oscilador Estocástico Completo moveu-se abaixo de 20 no início de setembro e início de novembro. Os movimentos subsequentes para trás acima de 20 indicaram uma subida dos preços (linha pontilhada verde) e a continuação da maior tendência de alta. O gráfico 5 mostra Autozone (AZO) com uma quebra de suporte em maio de 2009 que iniciou uma tendência de baixa. Com uma tendência de baixa em vigor, o Oscilador Estocástico Completo (10,3,3) foi usado para identificar leituras de sobrecompra para pregar uma reversão potencial. As leituras extras foram ignoradas devido à maior tendência de queda. O período de retrocesso mais curto (10 versus 14) aumenta a sensibilidade do oscilador para mais leituras de sobrecompra. Para referência, o Full Stochastic Oscillator (20,5,5) também é mostrado. Observe que esta versão menos sensível não se tornou overbought em agosto, setembro e outubro. Às vezes, é necessário aumentar a sensibilidade para gerar sinais. Divergências de Bear Bear Divergências quando um novo ou baixo preço não é confirmado pelo Oscilador Estocástico. Uma divergência de alta se forma quando o preço registra uma baixa baixa, mas o oscilador estocástico forma uma baixa mais alta. Isso mostra menos impulso negativo que poderia anunciar uma reversão de alta. Uma divergência de baixa forma quando o preço registra uma maior alta, mas o Oscilador Estocástico forma uma alta mais baixa. Isso mostra um menor impulso ascendente que poderia anunciar uma reversão de baixa. Uma vez que uma divergência se apodera, os carlos devem procurar uma confirmação para sinalizar uma reversão real. Uma divergência de baixa pode ser confirmada com uma quebra de suporte na tabela de preços ou uma ruptura do Oscilador Estocástico abaixo de 50, que é a linha central. Uma divergência de alta pode ser confirmada com uma ruptura de resistência no gráfico de preços ou uma ruptura do Oscilador Estocástico acima de 50. 50 é um nível importante para assistir. O Oscilador Estocástico se move entre zero e cem, o que faz 50 a linha central. Pense nisso como a linha de 50 jardas no futebol. A ofensa tem maior chance de marcar quando cruza a linha de 50 jardas. A defesa tem uma vantagem, desde que impede a infração de cruzar a linha de 50 jardas. Um movimento de osciladores estocásticos acima de 50 sinais de que os preços estão sendo negociados na metade superior de seu intervalo alto-baixo para o período de retrocesso dado. Isso sugere que o copo está meio cheio. Por outro lado, uma cruz abaixo de 50 significa que os preços estão sendo negociados na metade inferior do período de retorno. Isso sugere que o copo está meio vazio. O Gráfico 6 mostra International Gaming Tech (IGT) com uma divergência de alta em fevereiro-março de 2010. Observe como o estoque se mudou para uma nova baixa, mas o Oscilador Estocástico formou uma baixa mais alta. Há três etapas para confirmar esta baixa mais alta. O primeiro é uma cruz de linha de sinal e se move para trás acima de 20. Uma cruz de linha de sinal ocorre quando K (preto) cruza D (vermelho). Isso fornece a primeira entrada possível. O segundo é um movimento acima de 50, que coloca os preços na metade superior do intervalo estocástico. O terceiro é um breakout de resistência no gráfico de preços. Observe como o Oscilador Estocástico se moveu acima de 50 no final de março e manteve-se acima de 50 até o final de maio. O gráfico 7 mostra Kohls (KSS) com uma divergência de baixa em abril de 2010. O estoque mudou-se para altos mais altos no início e no final de abril, mas o Oscilador Estocástico atingiu o pico no final de março e formou baixas baixas. A linha de sinal cruza e se move abaixo de 80 não forneceu bons sinais iniciais neste caso, porque o KSS continuou se movendo mais alto. O Oscilador Estocástico moveu-se abaixo de 50 para o segundo sinal e o estoque quebrou suporte para o terceiro sinal. Como mostra o KSS, os sinais iniciais nem sempre são limpos e simples. A linha de sinal cruza, move-se abaixo de 80 e move-se acima de 20 são freqüentes e propensas a whipsaw. Mesmo depois que o KSS quebrou o suporte eo oscilador estocástico se moveu abaixo de 50, o estoque saltou para trás acima de 57 e o Oscilador Estocástico saltou acima de 50 antes que o estoque continuasse fortemente mais baixo. Bull Bear Set-ups George Lane identificou outra forma de divergência para prever fundos ou tops. Uma configuração de touro é basicamente o inverso de uma divergência de alta. A segurança subjacente forma um nível mais baixo, mas o Oscilador Estocástico forma uma maior elevação. Mesmo que o estoque não pudesse exceder o seu alto anterior, o maior alto no Oscilador Estocástico mostra o fortalecimento do impulso ascendente. O próximo declínio deverá então resultar em um fundo negociável. O Gráfico 8 mostra Network Appliance (NTAP) com uma configuração de touro em junho de 2009. O estoque formou uma baixa alta, já que o Oscilador Estocástico forjou uma maior alta. Esta maior alta mostra força no impulso ascendente. Lembre-se que esta é uma configuração, não um sinal. O set-up prefigura um baixo negociável no futuro próximo. O NTAP diminuiu abaixo da baixa de junho e o oscilador estocástico se moveu abaixo de 20 para se sobreviver. Os comerciantes poderiam ter atuado quando o Oscilador Estocástico se movia acima de sua linha de sinal, acima de 20 ou acima de 50. Alternativamente, NTAP posteriormente quebrou a resistência com um forte movimento. Uma configuração de urso ocorre quando a segurança forma uma baixa mais alta, mas o Oscilador Estocástico forma uma baixa mais baixa. Mesmo que o estoque mantivesse acima de seu baixo prévio, o menor baixo no Oscilador Estocástico mostra um crescente impulso de queda. O próximo avanço deverá resultar em um pico importante. O gráfico 9 mostra Motorola (MOT) com uma configuração de urso em novembro de 2009. O estoque formou um menor baixo no final de novembro e início de dezembro, mas o oscilador estocástico formou uma baixa baixa com um movimento abaixo de 20. Isso mostrou forte momento de queda . O salto subsequente não durou muito, já que o estoque rapidamente atingiu o pico. Observe que o Oscilador Estocástico não voltou acima de 80 e desceu abaixo de sua linha de sinal em meados de dezembro. Conclusões Embora os osciladores de momentum sejam os mais adequados para os intervalos de negociação, eles também podem ser usados ​​com valores mobiliários que se apresentam, desde que a tendência tenha um formato em ziguezague. Os pullbacks fazem parte das tendências elevatórias que ziguezagueam mais alto. Os saltos são parte das tendas baixas que ziguezagueiam mais baixas. A este respeito, o Oscilador Estocástico pode ser usado para identificar oportunidades em harmonia com a maior tendência. O indicador também pode ser usado para identificar voltas perto de suporte ou resistência. Se um comércio de segurança perto do suporte com um oscilador estocástico sobrevoado, procure uma pausa acima de 20 para sinalizar uma recuperação e teste de suporte bem sucedido. Por outro lado, se um comércio de segurança perto da resistência com um oscilador estocástico sobrecompacto, procure uma pausa abaixo de 80 para sinalizar uma queda e falha de resistência. As configurações no Oscilador Estocástico dependem das preferências pessoais, do estilo de negociação e do prazo. Um período de retrocesso mais curto produzirá um oscilador agitado com muitas leituras de sobrecompra e sobrevenda. Um período de retrocesso mais longo proporcionará um oscilador mais suave com menos leituras de sobrecompra e sobrevenda. Como todos os indicadores técnicos, é importante usar o Oscilador Estocástico em conjunto com outras ferramentas de análise técnica. O volume, a resistência de suporte e as fugas podem ser usados ​​para confirmar ou refutar sinais produzidos pelo Oscilador Estocástico. Usando o SharpCharts Conforme mencionado acima, existem três versões do Oscilador Estocástico disponíveis como um indicador em SharpCharts. As configurações padrão são as seguintes: Oscilador Estocástico Rápido (14,3), Oscilador Estocástico Lento (14,3) e Oscilador Estocástico Completo (14,3,3). O período de look-back (14) é usado para o cálculo básico de K. Lembre-se, K no Oscilador Estocástico Rápido não está suavizado e K no Oscilador Estocástico Lento é alisado com um SMA de 3 dias. O 3 nas configurações do Oscilador Estocástico Rápido e Lento (14,3) define o período médio móvel para D. Os cartistas que procuram a máxima flexibilidade podem simplesmente escolher o Oscilador Estocástico Completo para definir o período de aparência, o fator de suavização para K e o Média móvel para D. O indicador pode ser colocado acima, abaixo ou atrás do gráfico do preço real. A colocação do oscilador estocástico por trás do preço permite que os usuários combinem facilmente os balanços indicadores com os balanços dos preços. Clique aqui para um exemplo ao vivo. Rotação sugerida do balanço dos osciladores estocásticos sugeridos. Esta varredura começa com ações que estão negociando acima de sua média móvel de 200 dias para focar aqueles em uma maior tendência de alta. Destes, a varredura procura por estoques com um oscilador estocástico que apareceu de um nível de sobrevenda (abaixo de 20). Downturn de estocástico sobrecompensado. Esta varredura começa com ações que estão negociando abaixo de sua média móvel de 200 dias para focar aqueles em uma tendência de queda maior. Destes, a varredura procura por estoques com um oscilador estocástico que recusou após uma leitura de sobrecompra (acima de 80). Estudo adicional O livro de Murphy039 tem um capítulo dedicado aos osciladores de momentum e seus vários usos. Murphy cobre os prós e contras, bem como alguns exemplos específicos do Oscilador Estocástico. O livro da Pring039 mostra os conceitos básicos dos indicadores de impulso, cobrindo divergências, crossovers e outros sinais. Há mais dois capítulos que cobrem indicadores de impulso específicos com muitos exemplos. Análise Técnica dos Mercados Financeiros John J. Murphy Análise Técnica Explicada Martin PringUtilizando Indicadores Técnicos Para Desenvolver Estratégias de Negociação Fonte: Gráfico criado com a TradeStation. As estratégias, por outro lado, freqüentemente empregam indicadores de forma objetiva para determinar as regras de entrada, saída e administração comercial. Uma estratégia é um conjunto definitivo de regras que especifica as condições exatas em que os negócios serão estabelecidos, gerenciados e fechados. As estratégias geralmente incluem o uso detalhado de indicadores ou, mais freqüentemente, de múltiplos indicadores, para estabelecer os casos em que a atividade de negociação ocorrerá. (Digite mais profundamente as médias móveis. Leia Métodos móveis simples e variáveis ​​exponentes.) Embora este artigo não se centre em estratégias comerciais específicas, ele serve como uma explicação de como indicadores e estratégias são diferentes e como eles trabalham juntos para ajudar os analistas técnicos Identificar configurações de negociação de alta probabilidade. (Para mais, confira Criar suas próprias estratégias de negociação.) Indicadores Um número crescente de indicadores técnicos estão disponíveis para que os comerciantes estudem, incluindo aqueles no domínio público, como uma média móvel ou um oscilador estocástico. Bem como indicadores proprietários comercialmente disponíveis. Além disso, muitos comerciantes desenvolvem seus próprios indicadores exclusivos. Às vezes com a ajuda de um programador qualificado. A maioria dos indicadores tem variáveis ​​definidas pelo usuário que permitem que os comerciantes adaptem as entradas-chave, como o período de retrocesso (quanto tempo os dados históricos serão usados ​​para formar os cálculos) para atender às suas necessidades. Uma média móvel, por exemplo, é simplesmente uma média de um preço de segurança durante um determinado período. O período de tempo é especificado no tipo de média móvel, por exemplo, uma média móvel de 50 dias. Esta média móvel será a média dos 50 dias anteriores da atividade de preços, geralmente usando o preço de fechamento de segurança em seu cálculo (embora outros pontos de preço, como o aberto, alto ou baixo, possam ser usados). O usuário define o comprimento da média móvel, bem como o preço que será usado no cálculo. (Para saber mais, consulte o nosso Tutorial de médias móveis.) Estratégias Uma estratégia é um conjunto de regras objetivas e absolutas que definem quando um comerciante irá agir. Normalmente, as estratégias incluem filtros de comércio e gatilhos, ambos com base em indicadores. Os filtros de comércio identificam as condições de configuração que os desencadeantes comerciais identificam exatamente quando uma determinada ação deve ser tomada. Um filtro de comércio, por exemplo, pode ser um preço que encerrou acima da média móvel de 200 dias. Isso prepara o cenário para o gatilho comercial, que é a condição real que leva o comerciante a agir AKA, a linha na areia. Um gatilho comercial pode ser quando o preço atinge um ponto acima da barra que violou a média móvel de 200 dias. A Figura 2 mostra uma estratégia que utiliza uma média móvel de 20 períodos com confirmação do RSI. As entradas comerciais e as saídas são ilustradas com pequenas setas pretas. Figura 2: Este gráfico do QQQQ mostra trades gerados por uma estratégia baseada em uma média móvel de 20 períodos. Um sinal de compra ocorre no aberto da barra seguinte depois que o preço fechou acima da média móvel. A estratégia usa um objetivo de lucro para a saída. Fonte: Gráfico criado com a TradeStation. Para ser claro, uma estratégia não é simplesmente Comprar quando o preço se move acima da média móvel. Isso é muito evasivo e não fornece detalhes definitivos para agir. Aqui estão exemplos de algumas questões que precisam ser respondidas para criar uma estratégia objetiva: qual tipo de média móvel será usada, incluindo o comprimento e o ponto de preço a serem usados ​​no cálculo. Até que ponto acima da média móvel o preço precisa se mover. O comércio deve ser inserido assim que o preço se mover uma distância especificada acima da média móvel, no fechamento da barra ou no aberto do próximo bar. O tipo de pedido será usado para colocar o mercado de limites de negócios. Quantos contratos ou ações Ser negociado Quais são as regras de gerenciamento de dinheiro Quais são as regras de saída Todas essas questões devem ser respondidas para desenvolver um conjunto conciso de regras para formar uma estratégia. Usando indicadores técnicos para desenvolver estratégias Um indicador não é uma estratégia comercial. Um indicador pode ajudar os comerciantes a identificar as condições do mercado. Uma estratégia é um livro de regras dos comerciantes: como os indicadores são interpretados e aplicados para fazer suposições educadas sobre a futura atividade do mercado. Existem muitas categorias diferentes de ferramentas de negociação técnica, incluindo indicadores de tendência, volume, volatilidade e momentum. Muitas vezes, os comerciantes usarão múltiplos indicadores para formar uma estratégia, embora sejam recomendados diferentes tipos de indicadores ao usar mais de um. Usando três indicadores diferentes do mesmo tipo - impulso, por exemplo - resulta na contagem múltipla da mesma informação, um termo estatístico denominado multicolinearidade. A multicolinealidade deve ser evitada, pois produz resultados redundantes e pode fazer com que outras variáveis ​​pareçam menos importantes. Em vez disso, os comerciantes devem selecionar indicadores de diferentes categorias, como um indicador de momentum e um indicador de tendência. Freqüentemente, um dos indicadores é usado para confirmação, isto é, para confirmar que outro indicador está produzindo um sinal preciso. (Para saber mais, veja Principios de Regressão para análise de negócios.) Uma estratégia de média móvel, por exemplo, pode empregar o uso de um indicador de momentum para confirmar que o sinal de negociação é válido. Um indicador de impulso é o Índice de Força Relativa (RSI), que compara a variação média do preço dos períodos de avanço com a variação média do preço dos períodos em declínio. Como outros indicadores técnicos, o RSI possui entradas variáveis ​​definidas pelo usuário, incluindo a determinação de quais níveis representarão as condições de sobrecompra e sobrevenda. O RSI, portanto, pode ser usado para confirmar quaisquer sinais que a média móvel produza. Os sinais opostos podem indicar que o sinal é menos confiável e que o comércio deve ser evitado. Cada indicador e combinação de indicadores requer pesquisa para determinar a aplicação mais adequada em relação ao estilo dos comerciantes e tolerância ao risco. Uma vantagem na quantificação das regras de negociação em uma estratégia é que permite que os comerciantes apliquem a estratégia aos dados históricos para avaliar como a estratégia teria realizado no passado, um processo conhecido como backtesting. Claro, isso não garante resultados futuros, mas certamente pode ajudar no desenvolvimento de uma estratégia de negociação rentável. (Saiba mais sobre os benefícios e as desvantagens do backtesting. Leia Backtesting e Forward Testing: A Importância da Correlação.) Independentemente de quais indicadores são usados, uma estratégia deve identificar exatamente como os indicadores serão interpretados e precisamente quais ações serão tomadas. Os indicadores são ferramentas que os comerciantes usam para desenvolver estratégias que não criam sinais comerciais por conta própria. Qualquer ambiguidade pode levar a problemas. Escolhendo indicadores para desenvolver uma estratégia O tipo de indicador que um comerciante usa para desenvolver uma estratégia depende do tipo de estratégia que ele ou ela pretende construir. Isso diz respeito ao estilo de negociação e à tolerância ao risco. Um comerciante que busca movimentos de longo prazo com grandes lucros pode se concentrar em uma estratégia de tendência e, portanto, utilizar um indicador de tendência, como uma média móvel. Um comerciante interessado em pequenos movimentos com pequenos ganhos freqüentes pode estar mais interessado em uma estratégia baseada na volatilidade. Mais uma vez, diferentes tipos de indicadores podem ser usados ​​para confirmação. A Figura 2 mostra as quatro categorias básicas de indicadores técnicos com exemplos de cada um. Figura 3: As quatro categorias básicas de indicadores técnicos. Os comerciantes têm a opção de comprar sistemas de comércio de caixa preta, que são estratégias proprietárias comercialmente disponíveis. Uma vantagem para a compra desses sistemas de caixa preta é que toda a pesquisa e backtesting tem sido teoricamente feito para o comerciante, a desvantagem é que o usuário está voando cego, uma vez que a metodologia geralmente não é divulgada e, muitas vezes, o usuário não consegue fazer personalizações Para refletir seu estilo de negociação. (Saiba como os sistemas de caixa preta funcionam com ETFs inteligentes em Sharpen Your Portfolio With ETFs inteligentes.) Conclusão Os indicadores sozinhos não fazem sinais de negociação. Cada trader deve definir o método exato em que os indicadores serão utilizados para sinalizar oportunidades comerciais e para desenvolver estratégias. Os indicadores podem certamente ser usados ​​sem serem incorporados a uma estratégia no entanto, as estratégias técnicas de negociação geralmente incluem pelo menos um tipo de indicador. Identificar um conjunto absoluto de regras, como com uma estratégia, permite que os comerciantes façam backtest para determinar a viabilidade de uma estratégia específica. Também ajuda os comerciantes a entender a expectativa matemática das regras ou a forma como a estratégia deve atuar no futuro. Isso é fundamental para os comerciantes técnicos, pois ajuda os comerciantes a avaliar continuamente o desempenho da estratégia e pode ajudar a determinar se e quando é hora de fechar uma posição. Os comerciantes costumam falar sobre o Santo Graal - o único segredo comercial que levará à lucratividade instantânea. Infelizmente, não existe uma estratégia perfeita que garanta o sucesso de cada investidor. Cada comerciante tem um estilo único, temperamento, tolerância ao risco e personalidade. Como tal, cabe a cada comerciante conhecer a variedade de ferramentas de análise técnica disponíveis, pesquisar como elas funcionam de acordo com suas necessidades individuais e desenvolver estratégias baseadas nos resultados. (Para mais, confira Survive The Trading Game.)